Tout va mal – 4 – Pourquoi on ne voit rien ?

Si la crise est si grave, si le pétrole va manquer, pourquoi ça ne se voit pas ? pourquoi les magasins sont plein, les villes embouteillées. Il devrait y avoir des signes avant coureurs, ça ne peut pas arriver d’un coup, sans que personne n’ai rien vu venir !

Tout va mal – 2 – Combien reste-t-il de pétrole ?

Si le pétrole est si vital pour notre économie, la question de savoir combien il en reste est d’une importance capitale. Il faut distinguer les ressources (le pétrole total connu sur terre), les réserves (le pétrole qu’on peut extraire ), et la vitesse d’extraction du pétrole (une fois qu’il est brûlé, il faut en extraire d’autre, ce qui compte c’est donc la vitesse d’extraction du pétrole bien plus que les réserves).

L’inflation pour les nuls

Toujours dans l’optique de démêler le vrai du faux dans tout ce qu’on entends sur Internet au sujet de l’économie, et avant de passer au gros morceau qu’est la dette, il faut faire une halte par l’inflation. C’est un long travail que je livre ici, travail qui m’a quelque peu surpris quand aux résultats qui en ont émergés.

D’abord l’inflation c’est quoi ?

Si je paye ma baguette de pain 10 et 5 ans plus tard 100, on dit que l’inflation est de X10 soit 1000%. Mais si mon salaire était de 330 et qu’il est devenu 3300 alors, concrètement, le prix est le même, on a fait X10 partout. Donc l’inflation en soi ne veut pas dire grand chose. Par contre il est certain que si vous gardez votre argent en billets, eux, ils subissent l’inflation et ne valent plus rien. Ce qui vous oblige donc à les faire circuler dans l’économie.

Mais alors, qu’en est-il réellement en France ? Qu’est-ce que deviens le pouvoir d’achat effectif ? sachant que si les prix montent, les salaires aussi. Le tout est de savoir qui augmente le plus vite des deux. Le problème, c’est que si vous allez sur l’Insee les chiffres sont illisibles "indice du loyer = 112" ça vous parle à vous ? Et en plus il n’y a souvent des chiffres que sur les 5 ou 10 dernières années, et l’INSEE n’a pas les chiffres de l’or ou autre. J’ai donc compilé les chiffres de différentes sources (officielles), j’ai retrouvé les valeurs des bases (pour pouvoir reconstruire les séries) et j’ai créé un tableau global depuis 1800 jusqu’à nos jours. Toutes les séries ne sont pas complètes mais j’ai pu, sur d’assez longues périodes (notamment après la 2ème guerre mondiale) reconstruire des données intéressantes :

• prix de l’or, du blé, pétrole, essence
• salaire minimaux, moyens, population active, chômage
• loyer, prix d’achat de l’immobilier, dette immobilière

Le tableau est un peu difficile à lire car je n’ai pas fait d’effort de rédaction, mais tout est dedans. Je montre uniquement la synthèse, pas les chiffres sources que j’ai compilés sur différents sites (INSEE, ministère du développement durable, banque mondiale, FMI, France Inflation, pour l’essentiel).

Qu’est ce que les chiffres révèlent (par rapport au salaire qu’on gagne, quelque soit le prix affiché) ?

• les dépenses de nourriture en grande surface ont été divisées par 2 depuis 1960, le prix du blé divisé par 10 par exemple, le sucre par 5 (ce qui pourrait indiquer que nous ne profitons pas pleinement de la baisse du prix des matières premières). Les prix dans les supermarchés n’augmentent pas (rapport au SMIC je répète)
• les loyers stagnent (rapport au SMIC) depuis 1980, le PIB augmente autant que le SMIC qui a fait X4 depuis les années 60
• l’OR explose, et prends de la valeur par même rapport a l’immobilier depuis 2005
• le prix du pétrole augmente fortement, mais le prix de l’essence stagne, le gouvernement nous "protège"
• le salaire moyen passe de 2,75X le SMIC à 1,5 fois, ce qui montre le "tassement" des classes moyennes depuis 1969 qui était leur summum (étrange corrélation)
• le prix des voitures et de l’informatique diminue
• l’essentiel de la hausse se situe sur le prix d’achat du m2 et l’endettement des ménages qui a presque doublé entre 2000 et aujourd’hui
• la dette a été "effacée" par l’inflation après la 1ere et la 2ème guerre mondiale
• on voit aussi l’effet des chocs pétrolier

Donc l’enrichissement global se voit bien, par contre au détriment des classes moyennes après les 30 glorieuses, et le véritable soucis de la France depuis 2000, l’Euro, c’est l’immobilier, enfin, la propriété surtout, car les loyers ne bougent pas eux.

Comme mesure de l’enrichissement global (hors inégalités) j’ai choisi le PIB déflaté de l’inflation par habitant :

On voit bien que (la série stoppe en 2010) :

• la 2ème guerre mondiale à été "dure"
• le boom des 30 glorieuses
• après le premier choc pétrolier mondial de 1979 il y a une inflexion dans la croissance
• le choc de la crise (qui n’a même pas vraiment commencé) se voit déjà
• mais  il faut voir que depuis 1980 la donne est faussée a cause de l’endettement grandissant

PS : amusant l’UFC Que Choisir publie aujourd’hui même une étude similaire au conclusions très proches.

Une crise pas comme les autres

Cette crise économique est loin d’être la première. Des tempêtes financières éclatent régulièrement. Des chocs pétroliers, on en a même déjà connu. Pourtant, cette crise actuelle que nous vivons est bien différente des autres.

On peut mettre en parallèle plusieurs cycles qui aboutissent tous au même "moment" (je synthétise l’information éparse sur le blog) :

• technologiquement, on a une évolution des moyens de transport et communication. Les choses s’accélèrent avec l’invention de l’imprimerie de Gutemberg, puis le télégraphe, le téléphone et enfin Internet qui nous permet de franchir un cap historique. Ensuite, nous avons la boussole qui permis le voyage a travers les océan et la découverte de l’Amérique, puis le moteur a vapeur, et ensuite à explosion, en passant par le bateau, le train, la voiture et l’avion. Toute cette évolution a "réduit" la taille de la planète si on peut dire.
• économiquement, en parallèle est né le capitalisme avec le développement des banques, du chèque, de la libre entreprise, de l’usure, du libre échange, du marché, le taylorisme, le fordisme, le toyotisme, et plus récemment du monétarisme,  de la finance, de la dérégulation, de la titrisation et du HFT (High Frequency Trading), bref du capitalisme libéral "moderne".
• politiquement, l’imprimerie a permis l’essor d’une contestation du catholicisme, le protestantisme dont les adeptes chassés d’Europe sont allé investir les USA et créer le pays "de la liberté". La propriété privée sous l’impulsion de la philosophie des lumières devient le garant de la liberté, et l’individualisme naquis et grandit en occident. Cela nous donna la révolution Française, la naissance des démocraties et de l’état de droit, plus tard la laïcité. Éventuellement nous en viendront à la démocratie directe peut-être un jour. Et avènement du "NOM".
• du point de vue "spirituel", les 2 matérialismes que sont le capitalisme et le communisme se sont opposés a l’absolutisme religieux catholique et son déni de la matérialité… ou plutôt, de la chair. Le protestantisme autorisa l’usure en premier, la richesse étant vu comme un signe de la bénédiction de Dieu. D’un excès (dont la chasse aux sorcière et l’inquisition ont montré les abus) on est passé a un autre.
• le champion de cette évolution est les USA a tout point de vue. C’est le pays qui a "inventé" l’industrie du pétrole, internet, et qui a mis en pratique le libéralisme, les marchés, la finance, etc…

On voit bien qu’il y a une ligne directrice derrière tout ça. Et loin de moi l’idée de cracher dans la soupe, cette évolution  nous a apporté beaucoup de bienfaits matériels indéniables, même si ce n’est pas le bonheur, ça y contribue. Seulement voila, depuis les années 80, tous les cercles vertueux se sont inversés et sont devenus vicieux, petit à petit. Et la tendance s’accélère. Plusieurs phénomènes sont concomitants, certains reliés par la cause/effet, d’autre … simplement synchrone :

• la crise financière qui se mue en crise de la dette souveraine, et la perte de confiance dans la monnaie. La finance est passé de statut de "booster" a celui de parasite
• depuis les années 80 on a commencé a rentrer dans le cercle vicieux de la dette pour venir chercher une croissance molle avec les dents (normal, après avoir reconstruit les pays, fallait s’inventer de nouveaux besoins a combler)
• les 3 chocs pétroliers successif (1973, 1979, 2008) nous amènent à la fin de l’ère du pétrole.
• de la même manière que l’imprimerie a remis en cause le pouvoir de la "très sainte" église, internet provoque un bouleversement des pouvoirs (politiques) en place, dont le dernier avatar est la contestation espagnole.
• la pollution croissante et l’explosion des maladies environnementales, le déclin de la santé, le changement climatique, l’épidémie d’obésité aux USA, la perte de leadership militaire des USA, les abus des multinationales, provoquent un ras le bol, et le capitalisme triomphant (après la chute du mur de Berlin en 1989) attire de moins en moins d’adeptes, voire même ne fait plus rêver du tout. Les USA deviennent un village Potemkine. Et comme le capitalisme est devenu  une idéologie pyramidale qui a besoin de toujours plus de monde, on peut en déduire qu’il a passé son pic et se dirige vers une fin rapide
• la fin du matérialisme excessif et de l’individualisme qui sont de moins en moins promus

A cela il faut rajouter d’autres facteurs cyclique mais "court terme", plus récents, comparé a ces tendances de fond dont l’origine remonte a la renaissance ou le siècle des lumières :

• la bulle internet, puis immobilière, puis des bons au trésor, chaque bulle chasse la précédent a un rythme de plus en plus rapide
• la papyboom, l’armée de retraités, et pour les meilleurs d’entre eux, les légumes maintenus en vie artificiellement par les drogues pétrochimiques
• la crise de l’Euro, les révolutions arabes
• la crise du pentagone (qui patine devant quelques montagnard Afghans, s’embourbe en Irak, et sombre dans l’impasse du JSF, l’avion a la pointe de la technologie… qui ne sert à rien) et aussi les mensonges sur le 11 septembre, sur l’invasion de l’Irak qui ont sapé la confiance
• Deepwater et Fukushima qui sont symptomatiques des risques que les hommes prennent pour pallier au manque d’énergie pétrolier
• même technologiquement la méfiance grandit face à la société de surveillance.

Nous ne sommes donc pas dans une petit crisette passagère, mais dans une reconfiguration sociétale majeure, dont l’origine se situe au moins il y a 500 ans (on peut donc parler de super-cycle), avec comme point focal :

• l’avènement d’internet et d’une nouvelle conscience du monde
• la fin du pétrole, et donc de la croissance
• la lassitude face au matérialisme et la recherche d’une nouvelle voie

Cette crise est donc :

• une crise majeure, historique, un changement d’époque
• loin d’être finie
• une "destruction", prémisse a un nouvel équilibre

Qu’est-ce qui nous attends après ? cela fera l’objet d’un prochain article

• le champion de cette évolution est les USA a tout point de vue. C’est le pays qui a "inventé" l’industrie du pétrole, internet, et qui a mis en pratique le libéralisme, les marchés, la finance, etc…

(Ajout 07/06/11) On pourrait être tenté de comparer cette crise à celle de 1907 (qui débouché sur la première guerre mondiale) ou 1929 (qui a débouchée sur la deuxième guerre mondiale). Il y a des similitudes, l’endettement qui "explose", les intervention salvatrices de l’état qui se révèlent ne rien changer, etc… mais il y a des grosses différences :

• c’était le début de l’industrie du pétrole, en plein boom économique, et non pas a l’aube d’une régression "énergétique"
• le système bancaire était réservé a une "élite" et n’était pas du tout utilisé par la grande majorité
• les informations et les transactions circulaient beaucoup moins vite

Chronologie de la crise

Voici un historique des points clés de l’évolution économique nous ayant mené à la crise. Pour mieux comprendre le contexte. En deux partie. Une partie "histoire" et une partie "contemporaine" que je situe avec le début des politiques a proprement parler libérales (Reagan/Tatcher) suite au premier choc pétrolier. Cette chronologie afin de ne pas oublier comment on nous ment depuis des mois.

N’hésitez pas à me proposer d’autres dates si j’ai oublié des évènements. Je complèterais au fil de l’eau.

Histoire

• -10 000 BC : Révolution du néolithique (fin de l’age glaciaire) : agriculture et élevage, premières villes, augmentation des échanges, le troc ne suffit plus, utilisation des coquillage comme monnaie
• -3 300 BC : invention de l’écriture. Bible signifie Livre. C’est le premier livre, dont les gardiens sont les hébreux. Leur calendrier commémore cette date (date de la création du monde selon l’interprétation orthodoxe juive et le c’est aussi le début du calendrier hébraïque approximativement)
• -309 BC : Solidus, monnaie en OR (voir la section dédiée à l’or) de l’empire Romain pour contrer la dévaluation des monnaies argent/bronze suite aux crises militaires et économiques (ca ne vous rappelle rien ? lol)
• 0 : "Jésus" (vrai ou inventé peu importe), qui plus tard donnera naissance au église catholique, qui renia pendant des siècles les pulsions/plaisir du corps, provoquant un contre-coup au moment ou son pouvoir faiblira
• 324 : concile de Nicée (la divinité de Jésus est proclamée, naissance du catholicisme en 381 au concile de constantinople) , interdiction de l’usure
• moyen age : 1000 ans ou il ne se passe presque rien. Petite parenthèse : éruption du Krakatoa en 535 ou 416, entre 2 grandes pestes (Justinienne en 592, 57 ou 176 ans plus tard , et noire en 1350, 758 ans plus tard – petit age glaciaire : 1550-1850, Jérusalem arabe : 638-1516, croisades 1095 à 1291). lol
• 1192 : Première banques modernes
• 1308 : Première bourse
• 1453 : Gutenberg : son imprimerie en diffusant le savoir a plus grand échelle sapera le pouvoir de l’église Catholique, et donnera naissance à la réforme protestante
• 1492 : Christophe Colomb (qui débouchera sur les USA plus tard)
• 16ème siècle : Emergence du capitalisme, avec le colonialisme + protestantisme et calvinisme qui autorise l’usure, et justifie l’enrichissement comme signe de la bénédiction de Dieu. Après des siècles d’oppression (du corps) catholique, retour de balancier avec la naissance de 2 matérialismes (le capitalisme et plus tard au 19ème le communisme, son frère ennemi)
• fev 1637 :Tulipomanie, première bulle économie et folie spéculative
• 1632 : John Locke qui posera les fondements de la philosophie libérale, l’idée étant de retirer le pouvoir à l’état qui finit toujours par en abuser pour financer ses guerres de conquêtes
• 1667 : première banque centrale
• 18ème siècle : première révolution industrielle, vapeur, grande Bretagne
• 1723 : Adam Smith, qui posera les fondations du capitalisme (la fameuse main invisible du marché)
• 1742 : invention du chèque
• 18 jan 1800 : création de la banque de France
• 19ème siècle : 2ème révolution industrielle : chemin de fer, électricité, puis pétrole
• 1850 : naissance des banques modernes (dépôt à vue)
• 1858 : Naissance de l’industrie du pétrole (USA)
• 1907 : panique bancaire aux USA
• 1913 : création de la FED suite à la panique bancaire de 1907
• 1929 : crise de 29 … qui a débouché (en partie) sur la seconde guerre mondiale
• 1944 : après la guerre, les USA vainqueurs, avec 80% de l’or du monde, et le seul pays non touché, ils obtiennent à Bretton Woods le Dollar convertible en or comme monnaie d’échange international, donc, c’est la naissance des pétro-dollars
• 1959 a 1975 : guerre du Vietnam (prémices du déclin américain)
• 7 avril 1969 : naissance d’Internet
  
• 1971 : (De Gaulle rappatrie l’OR Français et provoque la) fin de la convertibilité OR/Dollar (accords de Bretton Woods)
• 1973 : choc pétrolier du au peak oil interne des USA, mais aussi atteinte du peak oil per capita (la population croit plus vite que la production de pétrole) à l’échelle de la planète et début de la compensation par la dette et des politiques libérales.

Contemporain

• 1980 : dérégulation (Tatcher, Reagan)
• 22 septembre 1985 : Accords du plaza  sur les taux de change monétaires (yen/dollar/deutchmark) – prémices de la guerre monétaire
• 1985 : le prix du pétrole atteint un minimum qui va ruiner l’économie Russe (dont le pétrole est plus cher)
• 21 décembre 1991 : chute de l’URSS, début de l’euphorie américaine
• crises à répétition : 1994/Mexique 97/Asie 98/Russie, 2000/Argentine, 2002/Turquie
• 2000 : bulle internet
• 11 sep 2001 baisse brutale des taux de la FED
• développement du HFT avec internet (dès 1999 pour les tout premiers)
• bulle immobilière pour éviter l’explosion de la bulle internet
• 1999 fin du Class Steagal Act qui séparait les banques des dépôts des banques de finance
• 20 mars 2003 : Guerre du Golf Attaque Sadam Hussein suite à l’abandon du dollar
• 20 mai 2005 : Non français au traité de Lisbonne
• 23 mars 2006 arrêt de la publication du M3

2007

• assèchement du marché de la titrisation
• été crise des subprimes
• bulle des obligations pour éviter l’explosion de la bulle immobilière
• juillet blocage sur les CDO-titristation (les banques ne se font plus confiance)
• été déclenchement de la crise des subprimes, faillite de Northern Rock en GB, les gens font la queue pour retirer leurs sous

2008

• janvier : crise boursière, crach
• 17 février : la banque Northern Rock est nationalisée
• 7 septembre : Freddie Mac et Fannie Mae sont mis sous tutelle (nationalisé)
• 15 septembre : Lehman Brothers dépose le bilan
• 16 septembre : AIG est nationalisé
• 28 septembre : Fortis est renflouée
• 29 septembre : Le plan de sauvetage américain de 700 milliards de dollars est rejeté
• 30 septembre : Dexia est nationalisée
• 3 octobre : Le plan Paulson (TARP, 750 milliard $)est finalement adopté
• 5 octobre : BNP Paribas reprend Fortis
• 8 octobre : Londres annonce son plan de sauvetage
• 12 octobre : L’Eurogroupe se met d’accord sur un plan de sauvetage
• 13 octobre : la France débloque 360 millards d’euros pour les banques
• 17 octobre : La Caisse d’Epargne perd 751 millions d’euros en Bourse
• 24 octobre : L’Islande en quasi-faillite
• 15 novembre : le G20 se réunit à Washington pour trouver un plan d’action
• été flambée des matières premières, pétrole a 150$, émeutes de la faim
• Décembre : Maddof
• 16 dec taux 0 a la FED
• Faillite de l’Islance, 15% chomage en espagne, Irelande abandonnée, notation de plusieurs pays baissé

2009

• Janvier état d’urgence fiscale en Californie
• 17 mars , guerre du dollar officielle, monétisation de la dette, 18 mars 2009 la FED achète des bons au trésor (QE)
• La chine demande une nouvelle monnaie au G20, stoppe ses achats de bons aux trésors
• 1 avril FAS 157, ce n’est pas un poisson – changement de norme comptable pour masquer les pertes Fair value au lieu de Mark to market
• été : c’est la reprise, les pousses vertes, les bourses montent MAIS c’est du pipo
  
• Découverte des mécanismes cachés de la finance : High Frequency Trading + Plunge Prutection Team (1984, Reagan), BlackRock
• La bourse baisse cotée en « OR » (ou pétrole) … même si en dollar elle monte, elle baisse en réalité
• Dubaï fait faillite
• fin 2009 la chine réduit ses achats de bons aux trésors, inaugure le plus grand centre de libre échange du monde
• nov 2009 la SoGé envois en doc pour se préparer au « global collapse » + Pimco qui recommande la dette allemande et pas USA ou Angleterre

2010

• les bourses stagnent, dépôt de bilan de JAL (Japan Air Lines), la turquie qui refuse une maneuvre avec Israel, le Japon qui demande aux américains qui quitter la base Okinawa, les alliés fidèles s’éloignent inexorablement de l’empire … Les USA perdent leur leadership
• Déclenchement de la crise Européen : La Grèce et les PIIGS
• 6 mars 2010 : les Islandais rejettent le remboursement de la dette par referendum
• Tea Party prennent de l’ampleur et fait parler de lui
• La chine augmente son SMIC (10%)
• Or qui grimpe toujours
• La chine intervient pour sauver la Grèce et l’Europe, rachète le port du Pirée
• Fin aout 2010 : plongée de l’immobilier aux USA, fin de l’engagement de la fin envers les GSE.
• octobre : Grève pour les retraites en France suite au plan d’austérité, blocage des pompes
• 2 nov QE2 et mid term USA : blocage des USA suite au retour en force des républicains + levée de bouclier mondiale + début de la guerre monétaire ouverte
• 9 nov : faillite d’AMBAC
• 11 nov G20 : fiasco
• Fin 2010 : pétrole a nouveau a 90$, cote d’alerte, à 100$ c’est problématique
• Annonce d’un possible QE3 alors que les pays émergents (qui font encore de la croissance) sont ou seront obligés de  faire du protectionnisme

2011

• G20 Français, Sarkozy veut réformer le système monétaire international (qui ne tient en définitive qu’a un fil : le droit de véto des USA au FMI … sinon la réforme aurait déjà eu lieue)
• 14 Janvier : départ de Ben Ali de la Tunisie
• 12 Février : départ de Moubarak de l’Egypte

Futur

Dates à venir

• 6 déc réunion de l’EuroGroup
• 16 déc réunion du conseil européen
• 21 déc vote sur la neutralité du net
• janvier 2011 élections en Irlande
• début janvier 2011 émissions obligataires de l’espagne
• 1er trimestre 2011 retour du Portugal sur les marchés
• janvier 2011 élections en Irlande, avec climat insurrectionnel
• début février budget Américain
• 11 mars 2011 élection législatives anticipées en Irlande. Ils ont voté "non" de nouveau au remboursement de leur fausse dette.
• 23/24 mars conseil européen
• mars 2011 cantonales france, lepen à surveiller : poussée Lepeniste, mais pas de raz de marée
• juin 2011 emprunts Irlande sur les marchés
• juin 2011 fin du QE2
• 31 octobre 2011 fin du mandat de JC Trichet à la tête de la BCE. Sons successeur sera connu début 2011. Mario Draghi ex PDG Goldman Sachs Europe
• 29 mars 2012 refinancement de la Grèce sur les marchés
• 2012 présidentielles en France, et aux USA

Le dollar pour les nuls

On ne peut pas comprendre ce qui se passe dans le monde et la crise sans comprendre ce qu’est le dollar. Car le dollar n’est pas une monnaie comme les autres. C’est une monnaie bénie par Dieu … je rigole ! lol

C’est très simple en réalité : le dollar est "la" monnaie d’échanges international ! Qu’est-ce que cela signifie ? Ca veut dire que si vous voulez acheter du pétrole à un producteur, vous devez le lui payer en dollar, et non pas en Euros. Tout ce qui concerne le commerce entre les pays doit utiliser le dollar.

Concrètement, si vous voulez acheter du pétrole, vous avez besoin d’avoir des dollars. Mais comment est-ce qu’on s’en procure ? Et bien en vendant quelque chose aux américains. Par exemple, au hasard, les autoroutes du sud de la France. Ensuite, avec ces dollars, vous pouvez les utiliser pour acheter du pétrole, fabriquer des choses avec, que vous revendez à la Chine par exemple (au hasard des centrales nucléaires, des avions) et vous récupérez des dollars venant d’ailleurs. Mais pour amorcer la pompe, il vous faut un achat de la part des américains. Vos dollars, si vous en accumulez comme la Chine, vous pouvez les retourner aux américains en achetant des actions d’entreprises américaines ou des bons au trésor. Mais dans ce cas, il risque de vous falloir d’autres nouveaux dollars pour refaire des échanges si vous avez tout renvoyé, et donc de revendre votre patrimoine aux américains.

C’est la ou c’est très intéressant pour eux, tant que les dollars restent hors des USA, c’est comme s’ils avaient acheté gratuit (via la planche à billet). C’est ce qui explique la richesse des USA, et pourquoi ils peuvent consommer beaucoup plus que le reste du monde, puisqu’ils peuvent acheter sans travailler, dans la mesure ou le dollar circule hors du pays. Voila pourquoi ils peuvent se permettre d’être obèses et d’avoir des villes tellement étalées et de prendre leur 4×4 pour aller acheter un pizza et la manger dans le jaccuzzi de leur maison à 10 pièces.

Voila pourquoi le dollar est un "privilège exhorbitant" ou "le dollar c’est notre monnaie, c’est votre problème". Voila pourquoi 1 mois après avoir déclaré vouloir vendre son pétrole en Euro était déclenché la première guerre d’Irak contre Saddam Hussein.

Comment en est-on arrivé la ? Cet "accord" remonte a la fin de la seconde guerre mondiale. C’est l’accord de Bretton Woods. Mais il faut remonter a Karl Marx, qui déclenche la révolution communiste en Russie, en souhaitant mettre fin à la lutte des classe en éliminant la notion de propriété privée. Evidement, cela n’a pas été vu d’un bon oeil par les capitalistes. C’est pour cela qu’Hitler, à la tête d’un pays ruiné a facilement trouvé des crédit, après des Rockfeller, banquier américain et magna du pétrole notamment, pour construire son armée, car il avait promis aux USA d’attaquer leur ennemi mortel : la Russie communiste. Il s’agissait de contrer la révolution communiste dans l’oeuf. C’est pour cela que Ford, et IBM ont beaucoup aidés les Nazis aussi. C’est pour cela que même en 1938 l’allemagne recevait du pétrole américain pour faire la guerre contre la France et l’Angleterre. Et donc, a un moment Hitler se retrouve face à la Russie, et comme tant d’autres avant lui, se heurte à la rudesse du pays et finalement les Russes prennent le dessus. C’est à ce moment la, et pas avant, que les américains s’engagent dans la guerre, devant le risque que la Russie ne convertisse l’Europe entière. Donc les américains débarques, s’attribuent les lauriers d’avoir sauvé l’Europe, et face à des pays ruinés, ils se retrouvent avec presque tout l’or du monde, et le seul pays non dévasté. C’est à ce moment la qu’ils imposent le dollar comme monnaie d’échange international en échange du plan Marshall pour reconstruire l’Europe.

Mais cet accord est bancal comme on l’a vu en introduction, car il "permet" / "oblige" les USA a acheter plus qu’ils ne vendent, pour innonder le monde de dollars. Cela les oblige a avoir un déficit de la balance commerciale, qui, s’il est trop important, paradoxalement, affaibli le dollar, le rendant, a un moment ou un autre, inutilisable pour les échanges, car trop dévalué. C’est la paradoxe de Triffin. C’est cette tension qui crée la guerre monétaire à la longue. Et c’est ce qui s’est passé, car au départ, le dollar était indexé sur l’or. Mais le général DeGaule a décidé de convertir tous les dollars Français en or, et il enclencha un mouvement international qui provoqua la décision de Nixon en 1971 de ne plus indexer le dollar sur l’or. Le dollar devenant complètement virtuel, il devient possible d’en imprimer autant qu’on voulait, et c’est ce qui à permis depuis ce temps de fabriquer des bulles économiques à la chaine et de ruiner, via la spéculation, des pays entier en jouant sur la valeur de leur monnaie. C’est à cette époque que prends son essor la mondialisation, les politiques libérales (Reagon, Tatcher) et ce n’est pas un hasard. Et ce n’est pas un hasard non plus si le mouvement s’accélère encore après la chute de l’URSS en 1991 et voit en 1999 l’abolition du Class Steagall Act qui permet une spéculation financière encore plus débridée. Mais le dollar, structurellement s’affaibli.

Pourtant, ce sont bien les américains qui ont "inventés" et forcé la mondialisation (via leur vassal Européen construit de toute pièces par eux), car l’idée étant d’augmenter le commerce international, et donc, les dollars exportés, et donc, leur propre "effet richesse gratuite".

C’est pour cela que les américains ont la première armée du monde. C’est pour cela qu’ils dépensent autant que le reste de la planète réunie pour leur armée. Il s’agit d’assurer, par la force, que le dollar reste la monnaie principale (et aussi de protéger l’approvisionnement en pétrole dont ils dépendent de manière vitale). Et, c’est la ou c’est magique, il peuvent justement compter sur le dollar pour payer leurs dépenses militaires.

Sauf que depuis quelques temps,les choses changent. D’abord, sournoisement ou ouvertement, tous les autres pays de la planète sont contre le dollar, puisque au final, ca revient à payer une taxe pour les américains. Le dollar permet tous les excès américains, mais la crise des subprimes est une opportunité pour les autres pays, notamment la Chine, qui en profite pour multiplier les accords commerciaux hors dollars. La réaction unanime du reste du monde face au QE2 est aussi révélatrice de ce changement de mentalité. De plus les échecs de l’armée américaine en Afganistan et en Irak fragilisent l’édifice. Et enfin le déficit commercial est tellement énorme qu’il fait exploser la dette des USA. Plus le reste du monde se développe et plus il demande des dollars.

Et on en arrive aujourd’hui a la crise "finale" du dollar, car tout s’inverse, et le dollar devient un fardeau pour le monde.

Voila pourquoi Naboléon 1er veut que le G20 Français soit consacré a la réforme du SMI (Système monétaire International) en conjonction avec la Chine. Mais vous comprenez bien que les américains ne peuvent pas se le permettre. Toute leur organisation sociale dépends du dollar. Contrairement aux Russes avant leur effondrement, ils n’ont aucune résilience. La fin du dollar signifierait la fin de leur richesse, la fin de leur hégémonie, la fin de leur empire. De toute manière, venant du nain, chien qui aboie ne mord pas, ça sera comme pour les paradis fiscaux ou la régulation de la finance, de l’esbrouffe. De toute manière il n’est que le chef d’entreprise d’une petite succursale en Europe ! Ceci dit, le temps est compté pour le dollar.

Je n’ai pas parlé des aspect "pétoliers" de l’affaire, mais ils sont intrinsèquement liés au dollar et aux USA. Dollar=pétrole=USA. Et de la même manière on a un parallèle avec les dates. L’industrie du pétrole, les premiers puits, ont été inventés la-bas. La pétro-chimie, la révolution verte, la voiture prennent leur essor après la 2ème guerre mondiale. En 1971, les USA atteignent leur pic pétrolier interne, en même temps que Bretton Woods prends fin. Et actuellement nous atteignons le pic pétrolier mondial, en pleine crise des subprimes. Tout est relié. La fin du pétrole "facile" signe la fin du dollar (pétro-dollar, monnaie d’échange du dollar), la fin du capitalisme américain, et la fin du budget démentiel de l’armée américaine (le coût des guerres au moyen orient doit approcher les 10 000 milliards de dollars). Enfin pour être exact, de n’est pas la "fin", mais l’insoutenabilité.

(Ajout 17/01/11) "le système monétaire est un produit du passé" la Chine persiste dans son intention d’abandonner le dollar a terme. Je rappelle en passant que la président de la France à aussi fait une tentative en profitant de sa présidence au G20 pour essayer de rentrer dans les livres d’histoire, mais il a échoué lamentablement car il n’a pas la stature pour cela.

(Ajout du 18/01/11) Le mouvement de fuite du dollar continue lentement sa progression. D’abord l’échec du G20 et l’émergence du BRICS ou l’hégémonie du dollar est ouvertement critiquée. Autre front, des contrats de trading du pétrole en Euros. Rien de bien méchant, mais une tendance de fond qui se confirme et s’affirme et qui pourrait s’accélérer à la faveur d’une actualité ou d’une autre. 

Points clés

• le dollar est LA monnaie utilisée pour les échanges internationnaux
• la valeur du dollar n’est basé que sur l’idée de la puissance américaine (et non pas une richesse réelle)
• le dollar est lié intrinsèquement au pétrole (et la sécurisation des approvisionnement par l’armée américaine)
• le dollar est un privilège gigantesque qui donne un avantage aux USA
• ce privilège est de plus en plus contesté et de plus en plus difficile à maintenir avec le temps

Le peak oil pour les nuls

Le Pic Oil c’est le moment ou la croissance de la production pétrolière ne parvient plus à suivre le rythme de la croissance économique.

Même s’il existe d’autres sources d’énergie comme le gaz ou le charbon, on sait d’expérience que c’est la production de pétrole qui détermine le coûts des autres. On sait aussi que les énergies "vertes" ne peuvent pas prendre le relais avant 50 ans (approximativement) et qu’en plus elles n’atteindront jamais le niveau des hydrocarbures.

On sait que les réserves ne sont pas infinies, alors comment sait-on quand arrive l’instant fatidique ?

On le sait car il y a un décalage (de 40 ans environ) entre la découverte de nouveaux puits et le pic d’exploitation de ce puits. Hors le pic des découvertes à eu lieu en 1964.
Les nouvelles techniques d’extraction ne changent pas la donne : d’abord elles sont risquées et coutent plus cher, ensuite, on exploite plus et plus vite … mais moins longtemps, ce qui rends la chute encore plus abrupte.

On sait aussi qu’un nouveau puits demande au moins 5 ans avant de produire son premier baril.

Aujourd’hui, la capacité maximale de production pour les 5 ans à venir est de 87 millions de barils par jours, et notre production actuelle est déjà de 86 millions. D’ici 2 à 3 ans maximum nous atteindrons la limite ce qui causera un nouveau choc pétrolier.

Actuellement, les rapports officiels avertissant de l’imminence du Pic Oil se multiplie. Entre autre, un rapport de l’armée Allemande estimant le PO pour 2010 à fait date. Le patron de Total a déclaré a l’assemblé nationale que pour lui le PO datait de 2005.

On sait aussi qu’aujourd’hui la consommation américaine de pétrole est en déclin, et que le peu de surplus qu’il y a se dirige vers la Chindia (depuis 2004). L’Europe est en 3ème ligne.

Rajoutez à cela qu’en plus du pic oil, nous aurions aussi atteint le pic charbon. En effet, si en volume la production peut encore augmenter, ce n’est pas le cas en pouvoir calorifique (en gros le charbon qui reste est de moins bonne qualité). Le pic halieutique (pêche de poisson) semble aussi avoir été atteint. Et ce n’est pas tout, en fait nous arrivons au bout de presque tout.

Donc le déclin pétrolier, et donc du PIB s’est déjà produit et est irréversible en occident.

Voir pourquoi le sujet reste tabou.

ajout 19/11/10 : confirmations officielles multiples que le pic pétrolier est atteint ! Enfin !

• le chef de l’énergie de l’union Européenne le dit
• l’AIE le dit et le situe en 2006 (les enfoirés !)
• le pentagone le dit, et se montre pessimiste pour 2012 à 2015 (c’est demain)

Points clés

• le pétrole est actuellement la meilleure source d’énergie : il stocke longtemps, beaucoup d’énergie, et est facile à transporter. D’où son importance capitale
• le pétrole conditionne les autres sources d’énergie primaires (charbon, gaz)
• le pétrole facile d’accès ça fait déjà 40 ans qu’on n’en trouve plus, et les gisements connus arrivent à leur "pic"
• on n’a pas trouvé d’autre moyen de le remplacer, ni les énergies vertes, ni le pétrole plus difficile d’accès
• l’occident, notamment l’Europe sont les premier à faire les frais de la raréfaction (relative) du pétrole